Этот веб-сайт использует файлы cookie, чтобы обеспечить вам лучший опыт
OK
Пример HTML-страницы

Что такое производные финансовые инструменты

Существует целый мир инвестирования, который выходит далеко за рамки простых акций и облигаций. Производные инструменты - еще один, хотя и более сложный способ инвестирования. Производный инструмент - это контракт между двумя сторонами, стоимость которого основана или получена из указанного базового актива или потока денежных средств.

Опционы, свопы и фьючерсы - это обычно торгуемые деривативы, на стоимость которых влияет производительность базовых активов. Например, фьючерсный контракт на нефть является деривативом, поскольку его стоимость основана на рыночной стоимости нефти, базового товара.
Использование производных

При производных инвестициях инвестор не владеет базовым активом, а скорее делает ставку на то, будет ли его стоимость расти или падать. Деривативы обычно служат одной из трех целей для инвесторов: хеджирование, использование заемных средств или спекуляция.

Хеджирование - это стратегия, которая включает в себя использование определенных инвестиций для компенсации риска других инвестиций. Если вы владеете определенной акцией и беспокоитесь о падении ее цены, вы можете купить опцион пут, тип производного инструмента, который дает вам возможность продать эту акцию по определенной цене в определенное время. Таким образом, если цена падает, вы несколько защищены, потому что у вас есть возможность продать ее.

Кредитное плечо - это стратегия увеличения прибыли за счет взятия долга для приобретения большего количества активов. Если у вас есть опционы, базовые активы которых увеличиваются в цене, ваша прибыль может перевесить затраты на заимствование для осуществления инвестиций.

Спекуляция - это стратегия, заключающаяся в том, чтобы делать ставки на будущую цену базового актива. Вы можете использовать опционы, которые дают вам право покупать или продавать активы по заранее установленным ценам, чтобы зарабатывать деньги, когда такие активы растут или падают в цене.

Опционы - это контракты, которые дают держателю право (но не обязательство) купить или продать базовый актив по заранее установленной цене в указанную дату или до нее. Опцион пут дает держателю право продать актив по заранее установленной цене и сравним с короткой позицией по акциям. Если вы покупаете опцион пут, вы хотите, чтобы цена базового актива упала до истечения срока действия опциона. Между тем опцион колл дает держателю право купить актив по заранее установленной цене. Опцион колл сравним с длинной позицией по акциям, и если вы держите опцион колл, вы будете надеяться, что цена базового актива вырастет до истечения срока действия опциона.

Свопы - это контракты, в которых две стороны соглашаются обмениваться денежными потоками. Свопы могут быть основаны на процентных ставках, курсах обмена иностранной валюты и ценах на товары. Как правило, в момент заключения договора своп по крайней мере один набор денежных потоков основан на переменной, такой как процентная ставка или колебания валютного курса.

Фьючерсные контракты - это соглашения между двумя сторонами, в которых они соглашаются купить или продать определенные активы в заранее определенное время в будущем. В то время как фьючерсные контракты изначально были связаны с сырьевыми товарами, сегодня они охватывают весь спектр от индексов фондового рынка до казначейских облигаций и иностранной валюты.
Хотя деривативы предлагают бесчисленные возможности для заработка, их сложная природа часто делает их непригодными для новых инвесторов.

Если вы только начинаете заниматься инвестированием, возможно, вы захотите остановиться на акциях, облигациях и других подобных инвестициях, которые гораздо более просты.
Научитесь инвестировать грамотно и создайте свой инвестиционный портфель
Начать обучение
Подходит для новичков и продвинутых инвесторов
Как вам статья?
Читать ещё
Tilda Publishing
Если было полезно, расскажите о ней друзьям, Спасибо!