Этот веб-сайт использует файлы cookie, чтобы обеспечить вам лучший опыт
OK

Как инвестировать в дивидендные акции: руководство по инвестированию дивидендов

Дивидендное инвестирование может быть отличной инвестиционной стратегией. Дивидендные акции США исторически превосходили S&P 500 с меньшей волатильностью. Это связано с тем, что дивидендные акции обеспечивают два источника дохода: регулярный доход от выплаты дивидендов и прирост стоимости акций.

Этот общий доход может накапливаться с течением времени.
Из-за их более низкой волатильности дивидендные акции часто привлекают инвесторов, которые ищут инвестиции с меньшим риском, особенно те, кто находится на пенсии или приближается к ней. Но дивидендные акции все еще могут быть рискованными, если вы не знаете, чего следует избегать. Вот подробнее о том, как инвестировать в дивидендные акции.
Как работают дивидендные акции

Давайте посмотрим на пример. Скажем, вы покупаете 100 акций компании по 10 долларов каждая, и каждая акция выплачивает дивиденды в размере 0,30 доллара в год. Если вы вложили 1000 долларов, в течение года вы получите 30 долларов в виде дивидендов. Получается доходность 3% - не так уж и плохо.

Что вы решите делать со своими дивидендами, зависит только от вас. Вы можете:

  • Реинвестируйте их, чтобы купить больше акций компании.
  • Купите акции другой компании.
  • Сохраните наличные.
  • Тратьте деньги.

Независимо от того, идет ли цена акций компании вверх или вниз, вы будете получать эти дивиденды до тех пор, пока компания продолжает их выплачивать.
Прелесть акций, которые выплачивают дивиденды, заключается в том, что часть вашего дохода включает предсказуемые ежеквартальные выплаты. Не каждая компания, предлагающая дивидендные акции, может поддерживать выплату дивидендов в любых экономических условиях, что продемонстрировала пандемия COVID-19. Но диверсифицированный портфель дивидендных акций может обеспечить надежный доход.

Объедините эти дивиденды с приростом капитала по мере роста стоимости компаний, которыми вы владеете, и общая прибыль может конкурировать и даже превышать доходность более широкого рынка.

Примеры дивидендных акций

Вот некоторые известные компании, которые имеют долгую историю выплаты дивидендов, а также их дивидендная доходность по последним ценам акций и сумма каждого дивиденда на акцию:
Все компании повышали дивиденды по акциям более 50 лет подряд. Из-за этого они входят в элитную группу компаний, известную как « Короли дивидендов». Они также являются частью дивидендных аристократов, компаний с более чем 25-летним последовательным увеличением дивидендов. Дивидендные акции могут поступать практически из любой отрасли, а сумма дивидендов и процентная доходность могут сильно различаться от одной компании к другой.

Дивидендная доходность и другие ключевые показатели

Прежде чем покупать какие-либо дивидендные акции, важно знать, как их оценивать. Эти метрики могут помочь вам понять, каких дивидендов ожидать, насколько надежными могут быть дивиденды и, что наиболее важно, как определить тревожные флажки.

  • Коэффициент выплаты дивидендов : это дивиденд в процентах от прибыли компании. Если компания получает 1 доллар чистой прибыли на акцию и выплачивает дивиденды в размере 0,50 доллара на акцию, то коэффициент выплат составляет 50%. В целом, чем ниже коэффициент выплат, тем более устойчивыми должны быть дивиденды.
  • Дивидендная доходность: это годовой дивиденд, представленный в процентах от цены акции. Например, если компания выплачивает 1 доллар в виде годовых дивидендов, а акции стоят 20 долларов за акцию, то дивидендная доходность составит 5%. Доходность полезна в качестве оценочной метрики, когда вы сравниваете текущую доходность акции с ее историческими уровнями. Более высокая дивидендная доходность лучше, при прочих равных условиях, но способность компании поддерживать выплату дивидендов - и в идеале, увеличивать ее имеет еще большее значение. Однако аномально высокая дивидендная доходность может быть тревожным сигналом.
  • Коэффициент выплаты дивидендов наличными: это дивиденд в виде процента от операционных денежных потоков компании за вычетом капитальных затрат или свободного денежного потока. Этот показатель актуален, поскольку чистая прибыль по GAAP не является денежным показателем, а различные неденежные расходы могут привести к тому, что прибыль компании и ее свободный денежный поток будут значительно варьироваться от одного периода к другому. Эта изменчивость иногда может привести к тому, что коэффициент выплат компании будет вводить в заблуждение. Инвесторы могут использовать коэффициент выплаты дивидендов наличными вместе с простым коэффициентом выплаты, чтобы лучше понять устойчивость дивидендов.
  • Общий доход: это увеличение цены акций (известное как прирост капитала) плюс выплаченные дивиденды. Например, если вы платите 10 долларов за акцию, которая увеличивается в цене на 1 доллар и выплачивает дивиденды в размере 0,50 доллара, то полученные вами 1,50 доллара эквивалентны 15% общей прибыли.
  • Прибыль на акцию (EPS): показатель EPS нормализует прибыль компании по стоимости на акцию. Лучшие дивидендные акции — это компании, которые продемонстрировали способность регулярно увеличивать прибыль на акцию с течением времени и, таким образом, повышать свои дивиденды. История роста доходов часто является свидетельством устойчивых конкурентных преимуществ.
  • Отношение P/E: отношение цены к прибыли рассчитывается путем деления цены акций компании на ее прибыль на акцию. Отношение P/E - это показатель, который можно использовать вместе с дивидендной доходностью, чтобы определить, справедливо ли оцениваются дивидендные акции.
Неопытные дивидендные инвесторы часто совершают ошибку, покупая акции с самой высокой дивидендной доходностью. Хотя высокодоходные акции неплохи, высокая доходность может быть результатом падения цены акции из-за риска сокращения дивидендов. Это называется ловушкой дивидендной доходности.
Вот несколько шагов, которые вы можете предпринять, чтобы не попасть в ловушку доходности:

  • Не покупайте акции исключительно на основе дивидендной доходности. Если компания имеет значительно более высокую доходность, чем ее конкуренты, это часто является признаком проблем, а не возможностей.
  • Используйте коэффициенты выплат, чтобы оценить устойчивость дивидендов.
  • Используйте историю дивидендов компании рост выплат и доходность в качестве ориентира.
  • Изучите баланс, включая задолженность, денежные средства и другие активы и обязательства.
  • Рассмотрим компанию и саму отрасль. Находится ли бизнес компании в опасности из-за конкурентов, слабого спроса или каких-либо других сбоев?

К сожалению, доходность, которая выглядит слишком хорошей, чтобы быть правдой, часто таковой и является. Лучше купить дивидендные акции с более низкой доходностью, чем гнаться за высокой доходностью, которая может оказаться иллюзорной. Более того, сосредоточение внимания на росте дивидендов истории компании и ее способности повышать дивиденды по акциям часто оказывается более прибыльным.
Дивидендные инвестиционные стратегии

Существует заблуждение, что дивидендные акции предназначены только для пенсионеров или инвесторов, не склонных к риску. Это не так. Вам следует подумать о покупке акций, приносящих дивиденды, всякий раз, когда вы начинаете инвестировать, чтобы воспользоваться их долгосрочными преимуществами.

Дивидендные акции, особенно акции компаний, которые постоянно увеличивают свои дивиденды, исторически опережали рынок с меньшей волатильностью. Из-за этого дивидендные акции отлично подходят для любого портфеля, поскольку они могут помочь вам создать диверсифицированный портфель.

Есть несколько дивидендных стратегий, которые стоит рассмотреть.

1. Создать портфель дивидендов как часть вашего общего портфеля. При формировании дивидендного портфеля важно помнить, что выплата дивидендов не является обязательной для компании в той же мере, в какой компании должны выплачивать проценты по облигациям. Это означает, что если компании приходится сокращать расходы, дивиденды могут оказаться под угрозой.

Вы не можете полностью исключить риск сокращения дивидендов, но вы можете снизить риск. Сосредоточьтесь меньше на дивидендной доходности компании и больше на ее способности последовательно увеличивать свои дивиденды. Ищите компанию с солидным финансовым профилем, ориентированную на растущую отрасль.

2. Еще одним аспектом стратегии инвестирования дивидендов является определение того, как вы хотите реинвестировать свои дивиденды. Некоторые инвесторы предпочитают реинвестировать свои дивиденды вручную, в то время как другие используют план реинвестирования дивидендов. Этот мощный инструмент возьмет все заработанные вами дивиденды и реинвестирует их без сборов и комиссий обратно в акции этой компании. Этот простой инструмент «установи и забудь» - один из самых простых способов заставить силу времени и совокупную стоимость работать в вашу пользу.

3. Другая стратегия инвестирования дивидендов заключается в инвестировании в ориентированный на дивиденды биржевой фонд ( ETF ) или БПИФ. Эти варианты фондов позволяют инвесторам владеть диверсифицированными портфелями дивидендных акций, которые приносят пассивный доход.

Независимо от того, какую дивидендную стратегию вы используете, добавление дивидендных акций в ваш портфель может быть выгодным. Они могут помочь снизить волатильность и увеличить общую прибыль, чтобы вы могли немного быстрее достичь своих финансовых целей.
Научитесь инвестировать грамотно и создайте свой инвестиционный портфель
Начать обучение
Подходит для новичков и продвинутых инвесторов
Как вам статья?
Читать ещё
Tilda Publishing
Если было полезно, расскажите о ней друзьям, Спасибо!